Comment un ralentissement économique pourrait avoir un impact sur les compagnies d’assurance et les agents
Après une forte croissance économique en 2021, la hausse de l’inflation a fait basculer les conversations économiques vers les craintes d’un ralentissement à venir, voire d’une récession pure et simple. Pour les compagnies et les agences d’assurance, l’incertitude économique remonte à la fin des années 2000 et menace une croissance record dans certains domaines de l’assurance de dommages.
Les transporteurs et les agents qui ont résisté à la récession de 2008 ont tiré plusieurs leçons de cette expérience. Bon nombre de ces leçons peuvent être appliquées pour offrir plus de résilience et des relations plus solides avec les clients face à l’incertitude économique actuelle.
Signes de ralentissement de la croissance économique
Les analystes divergent dans leurs prédictions sur le moment ou la gravité d’un ralentissement économique. La plupart s’entendent sur une chose : une récession s’annonce.
« Les signes d’une récession imminente deviennent de plus en plus évidents, avec la confiance des consommateurs en baisse, le marché du logement montrant des signes de ralentissement et la Réserve fédérale resserrant agressivement sa politique monétaire », écrit Michael Cormier dans PropertyCasualty360.
Les signes d’une récession de l’inflation sont déjà évidents en Europe. Les pénuries d’énergie résultant de la dépendance de l’Europe à l’égard des approvisionnements en pétrole et en gaz russes sont à l’origine d’une inflation élevée associée à une croissance économique faible ou négative, écrit Kassandra Jimenez-Sanchez dans Reinsurance News. L’inflation récessionniste est peut-être le pire des deux mondes pour les assureurs : les clients réduisent leur couverture, réduisent les primes, tandis que les coûts des sinistres augmentent.
L’inflation affecte souvent les coûts des sinistres. L’inflation post-pandémique a toutefois eu un effet démesuré sur les demandes d’indemnisation. « Les coûts des matériaux de construction, des pièces automobiles, des voitures de location et des services médicaux et juridiques augmentent à un rythme encore plus élevé que les prix globaux pour les consommateurs », écrivent Ugo Okpewho et Scott Cederburg , directeurs des services-conseils en assurance chez BDO. Ces coûts, qui figurent souvent dans les coûts globaux d’une réclamation, signifient que les prix des réclamations ont augmenté plus rapidement que l’inflation globale, ce qui exerce une pression supplémentaire sur les assureurs et leurs clients.
Fernando Casanova Aizpun et ses collègues chercheurs de Swiss Re proposent plusieurs prédictions pour l’avenir de l’assurance à une époque de forte inflation et de menace de ralentissement économique. Il s’agit notamment de :
- La croissance de l’assurance ralentira dans les années à venir en raison des ralentissements économiques et des taux d’inflation.
- L’assurance des biens et l’assurance automobile subiront les premières répercussions d’une croissance économique à la traîne et d’une inflation élevée.
- Il est indispensable de faire la distinction entre la croissance nominale et la croissance réelle. Le durcissement des taux d’assurance des entreprises produira des taux de croissance nominale qui semblent bons, mais qui dissimulent des taux de croissance réels plus lents affectés par l’inflation.
- Malgré ces difficultés, l’industrie de l’assurance dans son ensemble continuera de croître. Le durcissement des taux devrait se poursuivre, s’étendant aux marchés de l’assurance qui sont restés faibles en 2022. Dans l’ensemble, cependant, l’assurance devrait continuer à croître.
Avec la hausse des taux d’intérêt, les assureurs peuvent également s’attendre à ce que leurs placements offrent des rendements prometteurs. Ces investissements constituent un amortisseur important contre l’incertitude économique, en particulier sous la forme d’une croissance plus lente en période de forte inflation.
Une récession est synonyme de problèmes pour les assureurs. L’inflation récessionniste a un double coup dur. Pourtant, les compagnies d’assurance et les agences peuvent repousser ces préoccupations.
Pour répondre efficacement à un ralentissement économique, « les courtiers et les agents doivent être à l’écoute des besoins des clients dans les secteurs qui sont moins [resilient]. Et ils doivent comprendre comment les conditions de récession sont liées aux autres défis auxquels ils sont confrontés », écrit David Tobenkin, rédacteur pour Leader’s Edge.
La récession de 2008 a enseigné à de nombreuses entreprises et à de nombreux professionnels l’importance de se préparer aux changements économiques. Les leçons tirées par le secteur de l’assurance des ralentissements économiques précédents fournissent des indications pour les incertitudes à venir.
Réfléchissez-y à deux fois avant de réduire votre budget marketing
Lorsqu’une récession frappe, le budget marketing d’un transporteur ou d’une agence est souvent l’une des premières dépenses réduites. Pourtant, « la réduction des efforts pour générer de nouveaux revenus exacerbe souvent l’effet d’une récession », écrit Brad Nevins dans un article paru dans PropertyCasualty360.
Cet effet d’exacerbation peut être encore pire pour l’assurance que pour d’autres secteurs. Contrairement à de nombreux achats, l’assurance est essentielle – et souvent obligatoire. Les particuliers et les entreprises ont toujours besoin d’une couverture, peu importe le climat économique. En réduisant les efforts de publicité et de sensibilisation, les compagnies d’assurance et les agences se retirent des clients potentiels au moment précis où ces derniers reconsidèrent leur couverture et cherchent de nouvelles solutions.
Prenez plutôt le temps de vous concentrer sur le client d’assurance idéal, y compris sur la façon dont il se comportera probablement face à une inflation élevée et à des menaces de récession.
« Concentrez-vous sur l’obtention de clients qui non seulement souscriront des polices auprès de votre agence, mais qui défendront également les intérêts de votre entreprise, surtout lorsque les conditions du marché deviennent défavorables », écrit Chris Farfaras dans Independent Agent Magazine.
Farfaras recommande aux agents d’assurance de réexaminer leurs messages marketing : votre marketing communique-t-il la valeur de vos services à vos clients ? Indiquez-vous clairement que vous êtes ici en tant que partenaire en période économique difficile ? Concentrez-vous sur la valeur globale pour aider les clients à voir votre agence comme une ressource, plutôt que comme un arrêt transactionnel.
Montrez aux clients la valeur de l’assurance en période économique difficile
Lorsqu’un ralentissement économique se produit, de nombreuses entreprises et ménages réagissent en cherchant des moyens de réduire les coûts. Poussés par l’incertitude et l’appréhension, ces clients d’assurance peuvent réduire leur couverture d’assurance au moment précis où ils en ont le plus besoin.
« Certains clients considèrent l’assurance comme une transaction et passent à côté de la valeur », explique Matthew Moore, vice-président directeur et président de la souscription chez Liberty Mutual Global Risk Solutions. Pour repousser cette malentendu sur la valeur de l’assurance, M. Moore recommande aux assureurs et aux agents de communiquer avec eux en :
- Fournir des informations à jour sur la couverture et les évaluations. Assurez-vous que les clients savent si leur couverture actuelle est adéquate, compte tenu de l’inflation. Offrez-leur l’aide dont ils ont besoin si la couverture ne répond pas à leurs besoins.
- Communiquer régulièrement. Les clients sont plus susceptibles de considérer l’assurance comme transactionnelle s’ils ne s’adressent qu’aux assureurs ou aux agents lorsqu’ils doivent effectuer une transaction. Une communication régulière contextualise la relation d’assurance comme un partenariat d’affaires, plutôt que comme un point de contact transactionnel.
- Gérer efficacement les risques. Le contrôle des risques, le transfert des risques et l’ingénierie des risques offrent tous des moyens de répondre aux besoins des clients dans le cadre de leurs prix accablés par la récession.
- Offrir des services de conseil et de conseil en matière de risques. Une autre façon d’approfondir la relation d’assurance au-delà des événements transactionnels est de fournir des services de consultation et de conseil en matière de risques.
L’assurance comprend « l’obligation d’un assureur de former un véritable partenariat avec un client afin d’améliorer l’environnement de risque », explique M. Moore. Ce partenariat offre une relation plus résiliente, qui répond efficacement aux changements en temps réel et permet de garder le client, l’opérateur et l’agent connectés.
Pour prendre de l’avance, réévaluez les risques et les coûts
Un ralentissement économique peut avoir une lueur d’espoir pour les compagnies d’assurance. L’inflation a tendance à faire grimper le coût des réclamations d’assurance en rendant les réparations et les remplacements plus coûteux, écrivent Anja Vischer et Thomas Holzheu de Swiss Re. Si un ralentissement économique modifiera le comportement des clients, il pourrait également alléger la pression sur les coûts des sinistres, ce qui donnerait aux assureurs plus de marge de manœuvre pour offrir aux clients des devis plus attrayants.
Pour tirer parti des renversements d’inflation, les assureurs devront adopter une approche proactive en matière de souscription. Michel Léonard , vice-président de l’Institut d’information sur l’assurance, chef du département de l’économie et de l’analytique, économiste principal et scientifique des données, recommande aux gestionnaires de risques de communiquer avec la direction de l’assurance de la manière suivante :
- Expliquer les changements économiques dans l’industrie.
- Donnez des exemples de ce que font d’autres gestionnaires de risques pour faire face aux changements.
- Présenter les résultats de l’analyse des données et de l’évaluation des alternatives au plan proposé.
« Et faites-le le plus tôt possible, personne n’aime les surprises », écrit Léonard.
La pandémie a perturbé les prévisions économiques en mettant en péril la santé et en bouleversant la vie quotidienne. En ce début d’année 2023, nous continuons de faire face aux bouleversements liés à la pandémie, y compris le risque d’une récession à venir. Les transporteurs et les agents qui planifient à l’avance résisteront à ces changements avec plus de résilience que leurs concurrents.
Images par : joebelanger/©123RF.com, pramotephotostock/©123RF.com, ake1150/©123RF.com
Lectures complémentaires
En vedette
19 septembre 2024
19 septembre 2024
19 septembre 2024