Một cuộc suy thoái đang đến? Làm thế nào các công ty bảo hiểm có thể chuẩn bị cho một cuộc suy thoái
Sau cuộc khủng hoảng kinh tế toàn cầu năm 2009, nền kinh tế Mỹ đã vươn lên mạnh mẽ trở lại. Tuy nhiên, một số chỉ số kinh tế nhất định – cả ở Mỹ và nước ngoài – chỉ ra rằng thời kỳ thịnh vượng có thể sắp kết thúc.
“Sự kết thúc đã gần kề với sự bùng nổ tăng trưởng kinh tế toàn cầu kéo dài gần một thập kỷ. Triển vọng của Mỹ đã giảm, và hơn nữa triển vọng thậm chí còn tồi tệ hơn ở nhiều nơi khác trên thế giới”, John Graham, giáo sư tài chính tại Đại học Duke cho biết.
Suy thoái kinh tế có nghĩa là chi tiêu ít hơn, nhưng chúng không có nghĩa là ít rủi ro tài sản và thương vong hơn. Kết quả là, các công ty bảo hiểm thực hiện các bước để giải quyết suy thoái kinh tế sắp tới thấy mình ở một vị trí mạnh mẽ hơn để vượt qua suy thoái hoặc suy thoái. Đây là cách các công ty bảo hiểm có thể chuẩn bị cho một cuộc suy thoái.
Triển vọng kinh tế năm 2020
Trong một cuộc khảo sát gần đây của Bloomberg, hầu hết các nhà kinh tế đều đồng ý rằng khả năng suy thoái là rất cao. “Trên thực tế, hơn ba phần tư giám đốc tài chính của công ty mong đợi một giám đốc tài chính vào cuối năm 2020”, Scott Lanman và Katia Dmitrieva tại Bloomberg cho biết.
Trong khi đó, một số nhà kinh tế đang xem xét tỷ lệ thất nghiệp, vốn là một chỉ báo đáng tin cậy về một cuộc suy thoái sắp tới kể từ năm 1948, Joseph LaVorgna, nhà kinh tế trưởng của Natixis cho biết thêm. LaVorgna nói rằng nền kinh tế Mỹ đã bước vào suy thoái bất cứ khi nào tỷ lệ thất nghiệp tăng 50 điểm cơ bản, tương đương 0,50 điểm phần trăm, so với mức thấp theo chu kỳ.
Trong khi tỷ lệ thất nghiệp hiện chỉ cao hơn 30 điểm cơ bản so với mức thấp, nó đã tăng 4% trong tháng 1 từ mức thấp 3,7% trong tháng 11. Mức tăng lên chỉ 4,2% có thể cho thấy sự khởi đầu của một cuộc suy thoái khác.
Nhiều chuyên gia kinh tế tin rằng các nhà lãnh đạo doanh nghiệp là khôn ngoan khi dự đoán một cuộc suy thoái. “Tất cả các thành phần đã sẵn sàng: sự mở rộng suy yếu bắt đầu vào tháng 6 năm 2009 – gần một thập kỷ trước – làm tăng biến động thị trường, tác động của chủ nghĩa bảo hộ giảm tăng trưởng và sự phẳng đáng ngại của đường cong lợi suất đã dự đoán chính xác suy thoái trong 50 năm qua”, Campbell Harvey[subscription required], giáo sư kinh doanh tại Đại học Duke nói.
Nghiên cứu về thị trường nhà ở cũng có một số chuyên gia nói về suy thoái. Vào tháng 1 năm 2019, Giám đốc điều hành BuildFax Holly Tachovsky đã ghi nhận sự sụt giảm trong ủy quyền nhà ở cho một gia đình, có thể được sử dụng để theo dõi sự suy giảm kinh tế.
“Mặc dù đây chỉ là tháng thứ hai liên tiếp các chỉ số giảm, nhưng sự thay đổi này trái ngược hoàn toàn với thị trường nhà ở nóng bỏng mà Mỹ đã trải qua kể từ năm 2013”, Tachovsky nói.
Tuy nhiên, không phải tất cả các chuyên gia đều đồng ý rằng một cuộc suy thoái đang đến. Ví dụ, Anthony Chan, nhà kinh tế trưởng tại JPMorgan Chase, đã dự đoán tăng trưởng kinh tế 2% cho năm 2019, dựa trên kiểm tra của chính ông về nợ nhà ở và tăng trưởng nhà ở. Trong khi Chan nói rằng nền kinh tế có thể chậm lại trong vài năm tới, ông đặt tỷ lệ suy thoái vào năm 2019 hoặc 2020 vào khoảng 15%.
Những gì các công ty bảo hiểm cần xem xét
Trong số các công ty bảo hiểm, lo ngại về một cuộc suy thoái sắp tới là rất cao. Trong cuộc khảo sát bảo hiểm gần đây nhất của Goldman Sachs Asset Management, 41% công ty bảo hiểm cho biết họ tin rằng suy thoái sẽ xảy ra vào năm 2020 hoặc năm 2021, James Comtois tại Pensions &; Investments báo cáo. Các công ty bảo hiểm cũng dự báo ít cơ hội đầu tư hơn trong những năm tới.
“Các công ty bảo hiểm dự đoán một cuộc suy thoái của Mỹ đang đến, chỉ là không phải trong năm nay. Kết quả là, họ đang tiếp tục cam kết vốn nhưng chọn lọc hơn trong những rủi ro mà họ đang chấp nhận”, Michael Siegel tại Goldman Sachs giải thích.
Đối với các công ty bảo hiểm thường đầu tư vào trái phiếu, những lo ngại về lãi suất tăng hoặc các công ty vỡ nợ có xu hướng đứng đầu danh sách các mặt hàng cần theo dõi khi nền kinh tế biến động. Tuy nhiên, đối với các công ty bảo hiểm muốn vượt qua suy thoái kinh tế, một cái nhìn rộng hơn là điều cần thiết.
Ví dụ, niềm tin của người tiêu dùng đóng một vai trò quan trọng đối với sức khỏe kinh tế, nhưng đó là một yếu tố mà nhiều công ty bảo hiểm có xu hướng bỏ qua. Tình cảm của người tiêu dùng về tình trạng của nền kinh tế có ảnh hưởng sâu sắc đến hành vi chi tiêu của họ, điều này làm cho niềm tin của người tiêu dùng trở thành một chỉ số quan trọng về hành vi kinh tế trong tương lai, Jeffrey Gundlach, người sáng lập và CEO của DoubleLine Capital LP nói.
Hiện tại, Gundlach lưu ý một khoảng cách giữa tâm lý người tiêu dùng và kỳ vọng trong tương lai. Các doanh nghiệp nhỏ dường như cũng đang mất niềm tin vào nền kinh tế, điều này không chỉ có thể dự đoán một cuộc suy thoái sắp tới mà còn giúp thúc đẩy nó.
Một số quyết định chính trị cũng có thể đẩy nhanh đà đi xuống của nền kinh tế. Vào tháng 1 năm 2019, nhà tư vấn chính phủ và nhà nghiên cứu chính sách tài khóa Dan White đã làm chứng trước ủy ban ngân sách và thuế của Thượng viện bang Maryland rằng việc chính phủ đóng cửa kéo dài có thể gây ra suy thoái kinh tế Mỹ. Việc thực hiện thuế quan cũng có thể đẩy nhanh sự xuất hiện của một cuộc suy thoái, Paul R. La Monica của CNN nói thêm.
Làm thế nào các công ty bảo hiểm có thể chuẩn bị cho một cuộc suy thoái
Các doanh nghiệp trong mọi ngành công nghiệp đều cảm thấy tác động của suy thoái, đặc biệt là khi suy thoái nghiêm trọng hoặc kéo dài. May mắn thay, các công ty bảo hiểm có thể chuẩn bị cho một cuộc suy thoái ngay bây giờ bằng cách bảo tồn điểm mạnh của họ và bảo vệ các điểm yếu để hoạt động hiệu quả hơn trong thời kỳ bất ổn của người tiêu dùng và kinh tế.
Các công ty hoạt động tốt nhất trong thời kỳ suy thoái chia sẻ một số hành vi phổ biến, các nhà nghiên cứu Martin Reeves, Kevin Whitaker và Christian Ketels trên Harvard Business Review cho biết. Họ thực hiện các bước chủ động để chuẩn bị, xem xét các tác động lâu dài và tập trung vào việc duy trì tăng trưởng thông qua suy thoái – mặc dù với tốc độ chậm hơn.
“Cách hiệu quả nhất để chuẩn bị cho một cuộc suy thoái là củng cố cách thức hoạt động kinh doanh của bạn ngày hôm nay”, Sarah Meusburger, giám đốc nhân sự tại Banner Associates, Inc. nói.
Meusburger khuyên bạn nên áp dụng văn hóa cải tiến liên tục kết hợp cùng một hành vi mà Reeves, Whitaker và Ketels đã khám phá trong nghiên cứu của họ: một cách tiếp cận chủ động, lâu dài để tăng trưởng và ổn định kinh doanh.
Tầm quan trọng của mối quan hệ khách hàng trong thời gian tinh gọn
Mối quan hệ khách hàng vẫn là một trong những tài sản quan trọng nhất đối với các công ty tìm cách vượt qua suy thoái. Để phát triển mạnh trong bất kỳ môi trường kinh tế nào, điều quan trọng là phải xác định khách hàng trung thành nhất và có lợi nhuận cao nhất của bạn và bảo vệ mối quan hệ của công ty bạn với họ, Michael Evans, Giám đốc điều hành của Newport Board Group cho biết.
“Trong trường hợp kinh doanh sụt giảm, thay vì cắt giảm chi phí trên diện rộng, hãy sẵn sàng chuyển nguồn lực để giữ chân những khách hàng có lợi nhuận cao này”, Evans nói.
Một cách để tăng cường mối quan hệ khách hàng hiện nay là tập trung vào việc sắp xếp văn hóa nội bộ với thương hiệu bên ngoài, Denise Lee Yohn, chuyên gia lãnh đạo thương hiệu và tác giả của What Great Brands Do cho biết.
“Để bù đắp sự so sánh giá cuối cùng giữa các dịch vụ của bạn và cạnh tranh, bạn nên tăng giá trị cảm nhận của thương hiệu của mình ngay bây giờ để bạn có thể rút ra tài sản thương hiệu đó trong thời kỳ suy thoái”, Yohn nói.
Điều chỉnh nhận diện thương hiệu và văn hóa nội bộ xây dựng giá trị, tạo sự khác biệt cho thương hiệu của công ty bảo hiểm và khuyến khích khách hàng chọn thương hiệu của bạn và vẫn trung thành.
Ảnh: Andriy Popov/©123RF.com, primagefactory/©123RF.com, Dmitriy Shirosonov/©123RF.com
Đọc thêm
Nổi bật
19 Tháng 9 2024
19 Tháng 9 2024
19 Tháng 9 2024